58岁上海股神自白：史上最全股票​K线图​基础知识，值得永久收藏！ ...

散户为什么亏损？
股票市场是一个极具诱惑力的市场，它是在一个大家共同认可的游戏规则下，凭自己的决策，判断而进行交易的一种市场。它的保证金制度给人以小博大的诸多机会，它能使人获取暴利，的确，能使人致富。人们在加入这个市场前只看到了这一点，原来交易这么简单，涨了就买，跌了就卖就可以赚大钱，取最高价和最低价算一下如果自己满仓去做会赚多少钱，然后自己让自己算出来的数字感染的兴奋不已，激动异常，这么简单，然后信心十足的投入市场搏杀。
这个时候的人不知道金融投资市场并不是他眼中屏幕上的图表那么简单，不知道进入金融市场需要掌握什么样的知识，眼中只有买和卖，开始也许会尝点甜头，初战告捷自然信心大增，满仓进满仓出，渐渐的他发现这个时候市场怎么老跟自己过不去，卖了就涨，买了就跌，而且反向入场点位时机均佳，好像市场反向的动力就差他自己那几手交易。这就是交易市场的魔力，赚大钱甚至是连续几次赚大钱十分地容易，而要保住利润，长久地保住利润却万分地难。每个人都有过赚钱的经历，不少人还有过在一段时期内连续多次赚大钱的经历，但有能力保住利润的却少之又少，最后的结果确往往使他们失望，这个结果就是市场只有少数人能够从中获利，甚至是暴利。
如果买卖双方达成交易，一般是"胜——胜"型的双赢结果，而在期货市场，期货合约的交易则是"胜——负"型结果，因此，在任何情况下必定有一部分投资者将处于亏损的被动局面中。如果投资者想在期市中成为长期，稳定的赢家，就必须确立符合市场条件的投资原则。
市场交易的方式非常多，用五花八门来形容一点也不为过，各种交易方式都有获利的可能，这也是交易的魅力所在。这种魅力吸引了大量投资者来参与交易，人人都认为自己可以成功，然而，也正是因为交易方式的多样性，导致投资者难以找到适合自己的交易方式，因为市场在不同的阶段都有与其相适应的交易方式在获利，这使投资者产生一种错觉：市场上到处都是机会天天都有人在赚钱，可自己为什么却总也抓不住呢？投资者很容易迷失在这种错觉之中，这种错觉的根源在于投资者因错过任何机会都很后悔，都会自责，因为他自认为这个机会他是有能力把握的，市场的包容性，往往是导致投资者无从确定自己交易方式的根源，而实际操作中，越贴近市场越容易受到各种各样其他因素的影响，如市场气氛，主力的出入，消息的震荡，行情运行的拉锯，都可能使一个交易者无法承受心理压力而做出错误的判断，这就是亏损的根源。【注：交易之道在于舍得之间，舍得舍得，有舍才有得。想要做好交易，需要学会取舍。】
一个初入股市的交易者很可能是一个直觉交易者，他们往往依靠自己对市场的直觉去交易，由于他对市场的理解和实践经验有限，他们的这种直觉往往是一种错觉。比如说，在上涨趋势中，一个新手看见某连续大涨就会迫不急待地想去追高，被套了还要加仓，这于他们在日常生活中低买高卖的理念有关，还有些交易者看见以前K线中出现了某种看涨形态，后来价格也的确上涨了，便以为出现这种形态都会看涨。其实，他的这种看法是对以前的认知体系所产生的一种依赖性。但历史不会简单重复，"这一次"不等同于"上一次"，以往的经验不能完全成为判断现在的依据。
时刻惦记这十六个字，炒股一辈子也不会输
势在股在,势增股增,势减股减,势走股走
无论是庄托放出来的股,还是好朋友介绍的股,亦或是你自己选的,只要坚持"势在股在,势增股增,势减股减,势走股走"就不会被忽悠.
所谓"势",可以是上升通道,也可以是均线系统,也可以是某个指标,因为你的交易不可能是依据感觉而没有实质性的依据吧?当然,这里是指大多数的交易者,因为大多数的交易者都是追求技术性的投机套利,个别依据基本面估值等交易的同学,大可不必钻牛角尖.
有了"势",何谓"势在"呢?举例来说,就是股价运行在上升通道或均线多头排列之上.
有了"势","势在",何谓"势在股在"呢? 举例来说,就是股价运行在上升通道或均线多头排列的上升趋势时,你就可以持股做多.炒股你不炒上升趋势的,难道要炒下跌趋势的吗?当然这是在一般散户在我们A股市场做空不可盈利的情况下.
那么,何谓势增股增呢?这就简单了,上升势头越来越明显,节奏越来越强,上升通道刚开始得角度缓的像爬,随着运行,角度加大,开始像走,然后跑着进入主升...这样就是一个势增的过程.操作者随着最初的势头不明显到越来越明显,当然是做的越来越胆大,下的筹码越来越多,即是势增股增了.
何谓势减股减,势走股走呢? 例如,上升通道的股,从45°运行到了60°,然后到了75°,最后进入了90°的垂直拉升,而后转为75°,60°...,这就是明显的势头减,持股量当然要随着势头的减弱而减了.所谓势走股走,是上升趋势从减弱到跌破上升通趋势时,已不构成持股的最基本条件,即势在股在,所以当然是势走股走了.
带着这十六个字,在势头转多后,果断介入,在势头转空后,果断出场.别明明破位了,还在说加仓补仓,疯狂做多,也别明明确立升势了,还在看空做空.就轻松达到了截断亏算,让利润奔跑的投机高手境界.
其实，一个公司股票下跌通常说明这个公司业绩不好，如果继续持有，继续下跌的可能性比涨回去更大。而一个股票不断上涨的公司，通常在同行业中具有竞争性，股票继续上涨的可能性比那些下跌的公司更大。
可是大部分散户的想法是：从公司1的股票上已经赚了，应该落袋为安，于是很多人将公司1的股票卖掉了，而公司2的股票亏了，如果现在卖掉，真的就亏定了，于是就留在手上，在他们的心理，会觉得只要不卖出，就不会亏损。
事实上，股市是一个买卖自由的市场，股票价格并没有合算或者不合算，如果一支股票的股价下跌，最可能的原因就是很多人原来对它的价格判断错误，过高地估计了这家公司的盈利能力和财务状况。
而散户的行为，永远是卖掉好的股票，留下烂的股票，所以才会一直亏钱，这件事和智力没有关系，是人的思维定式的问题，就是前面说到的散户思维在起作用。
因此好的投资人都懂得在投资时，要具有极为客观的思维，也就是说一切的判断都以事实为依据，对结果不作事先假设。
这个说起来容易，但要真的做到，其实很难很难，因为它跟固化在我们头脑中的本能是完全不一样的。所以大部分人成了被收割的散户。
所以，想赚钱，想在股市中成为幸运的10%，就改掉散户思维吧，不要再被直觉所困扰断，不要被经验所左右。
就象巴菲特所说“别人恐惧时我贪婪，别人贪婪时我恐惧”。


K线：发明于日本米市故又称为日本线，起源于日本。K线是一条柱状的线条，由影线和实体组成。影线在实体上方的部分叫上影线，下方的部分叫下影线，如图1-1所示。实体分阳线和阴线两种，又称红阳线和黑阴线。一条K线记录的就是某一种股票一天的价格变动范围。


图1-1 K线图形
K线图技术分析方法：K线图是进行各种技术分析最基础的图表，K线类的研究是侧重若干天的K线组合情况，如二根、三根或者更多的K线组合来推测证券市场多空双方力量的对比，进而判断证券市场多空力量谁占优势，是暂时的，还是阶段性的。
上影线：在K线图中，从实体向上延伸的细线叫上影线。在阳线中，它是当日最高价与收盘价之差；在阴线中，它是当日最高价与开盘价之差。由此，带有上影线的K线形态，可分为带上影线的阳线、带上影线的阴线和十字星。形态不同，多空力量的判断就不同。
下影线：在K线图中，从实体向下延伸的细线叫下影线。在阳线中，它是当日开盘价与最低价之差；在阴线中，它是当日收盘价与最低价之差。光头光脚的阳线和阴线：既没有上影线也没有下影线的阳线和阴线，如图1-2所示。


图1-2 光头光脚的阳线和阴线
光头阳线和光头阴线：没有上影线的阳线和阴线，如图1-3所示。


图1-3 光头阳线和光头阴线
T字型K线：没有上影线的十字型K线，如图1-4所示。


图1-4 T字型K线
倒T字型K线：没有下影线的十字型K线，如图1-5所示。


图1-5 倒T字型K线
十字型K线：当收盘价与开盘价相同时，就会出现这种K线。股票K线图基础知识它的特点是没有实体，如图1-6所示。


图1-6 十字型K线
日K线图：将每天的K线按时间顺序排列在一起，反映该股票自上市以来每天价格变动情况的K线图，如图1-7所示。


图1-7 日K线图
K线图的意义
一般来说，我们可以从K线的形态判断出交易时间内的多、空情况。所谓看“多”，就是看“涨”的意思，所谓看“空”，就是看“跌”的意思。在交易市场中，“多”、“空”双方就象势均力敌的两支军队，他们总是在寻找机会把对方逼退（而非消灭）。所以，在分析“多”、“空”双方局势时，多想一下军队的作战法，即可以明白其原理。无数的K线组成了一幅连续的K线分析图，但每根K线都有其自身的含义。见图2：


（图2）
1：光头光脚阳线：极端强势上涨，后市看多；
2：光头光脚阳线：极端强势下跌，后市看空；
3：大阳线：强势上涨，后市看多；
4：大阴线：强势下跌，后市看空；
——如果影线较短，1和3或2和4没什么区别。
5：光头阳线：较强势上涨，影线代表空方开始反击了，需要注意；
6：光头阴线：较强势下跌，影线代表多方开始反击了，需要注意；
7：光脚阳线：较强势上涨，影线代表遇到空方反击了，需要注意；
8：光脚阴线：较强势下跌，影线代表遇到多方反击了，需要注意；
——这4者都说明对方曾经反击过，尽管失败了，但要注意：反击开始了。
9、10： 出现在连续上涨的顶部，为上吊线，表示曾遇到过剧烈反击，后市有变；
出现在连续下跌的底部，为锤子线，表示曾遇到过剧烈反击，后市有变；
11、12：出现在连续上涨的顶部，为流星线，相比过去，摸高受阻，后市有变；
出现在连续下跌的底部，为倒锤子线，相比过去，曾经大涨，后市有变；
——这4者都有较长的影线，出现在连续运动后，说明对手剧烈反击过，后市有变。
13、14、15：小阳线、小阴线、十字线：一般不能确定后市，但在连续上涨后出现，说明涨势停顿，后市有变；在连续下跌后出现，说明跌势停顿，后市有变；
16：长十字线：和十字线的意义一样，但疲软的性质和僵持的意义更强烈；
17：出现在连续上涨的顶部，为风筝线，相比过去，曾遇到过剧烈反击，后市有变；
出现在连续下跌的底部，为多胜线，相比过去，曾遇到过剧烈反击，后市有变；
18：出现在连续上涨的顶部，为灵位线，相比过去，摸高受阻，后市有变；
出现在连续下跌的底部，为空胜线，相比过去，曾遇到过剧烈反击，后市有变；
——这6个都是星形态，说明多、空双方僵持不下，失去了方向感，但在连续涨、跌势的末端，则往往意味着情况不妙了。
19：一字线：开盘价、收盘价、最高价、最低价在同一价位，常出现于股市中的涨（跌）停板处，或分钟图里交易冷清的产品中。
总结：阴线实体越长，越有利于下跌；阳线实体越长，越有利于上涨；但连续强势上涨后，谨防盛极而衰；连续强势下跌后，可能否极泰来；如果影线相对于实体来说非常小，则可以等同于没有；指向一个方向的影线越长，越不利于市场价格今后向这个方向变动；上下的影线同时长，则说明多、空双方战斗剧烈，最后持平，后市不确定；十字星的出现往往是过渡信号而不是反转信号，它代表市场暂时失去方向感，稳健的操作方式是继续观察一个交易日。对于K线的何为大、何为小、多长为长、多长为短的度量问题，没有标准的答案。在不同的交易市场，比如股票、外汇、期货等市场，甚至不同的外汇产品，比如英镑和日元等，这些度量标准都是不一样的。“入乡随俗，因地而宜”，随着我们识别经验的积累，这些感性的主观识别就会形成个人经验，为我们提供出、入市的凭据。
K线图形态的意义
股票K线图基础知识，K线图和K线图形态是不同的概念。前者泛指单根K线的形状和意义，而后者则是指由两根及两根以上的K线组合所形成的某种形态，而该形态通过K线之间的对比，预示着某种价格的运动轨迹，因而上升到了技术分析的层面。
以最简单的两根K线来说，在分析它们的时候，要考虑两根K线的阴阳、高低、上下影线，然后把单根K线的意义与前一根K线的意义相比较，基本上就可以知晓过去价格发生的由来，及后一日后价格大致的运动空间。
如图3所示，第二日的K线只会开市或收市在前一日K线的6个区域。第二天多、空双方争斗的区域越高，越有利于上涨；越低，则越有利于下降；也就是从区域1到区域6是多方力量减少、空方力量增加的过程。


（图3）
图4-图7是一段连续上涨后的K线图，将倒数第二日的K线划分为6个区域，将单根K线中的典型代表挑选出来充当最后一日的K线，按照6个区域依次放置，其局势一目了然。


（图4）
1-6的最后一根K线尽管都是阳线，但形式越来越不乐观。


（图5）
7-12的最后一根K线都是阴线，本身就不妙，后来愈加恶劣。


（图6）
13-18的最后一根K线尽管都是阳线，但本身就已有疲软之意了，越往后来情况越糟。


（图7）
19-24的最后一根K线为星形态，本身就说明多方犹豫了，越往后形势越不利于多方。
一般而言，当出现带有影线的K线时，它往往说明形势可能有变，这需要第二日来验证。即要看第二日出现的K线在什么位置，是根什么形状的线，它是阴线还是阳线。可能的话，这根星线在高位就会变成“黄昏星”，在低位则会变成“启明星”，它们都预示着后市将出现反转。
从前面的表述中可以了解到，对于两根及两根以上的K线而言，最重要的是它们相对的位置，不同的位置意味着不同的价格区间；其次是它们分别是什么模样，即是带影线还是不带影线，多长或多短等；再次才是它们分别是什么颜色，是阴还是阳。千万不要因为是大阴或大阳就匆忙下结论。对于一些两、三根线的图形，我们不妨做些简化或压缩，这样更能直观的了解价格运动的本质，见图8


（图8）
简化的步骤是：
1、取整体形态中第一根K线的开盘价作为简化形态的开盘价；
2、取整体形态中的最高价作为简化形态的最高价；
3、取整体形态中的最低价作为简化形态的最低价；
4、取整体形态中最后一根K线的收盘价作为简化形态的收盘价。
但不是所有的图形组合都能够被简化的，如图8的最后一个就不行。简化只是给你一个直观的认识，让你了解事情的本质。一旦明白原理，我们就没有必要做简化了。
K线的反转形态
这里说的反转形态，并不是说趋势一定会发生反转，而是特指经过一段时间的连续运动后，近段时期可能不再向原有方向前进，它可以横向整理，也可以反向运行，提示你应该加以注意。下面例举一部分常见的反转形态，以加强前面两部分的理解。
一般来说，K线图都具有正反对应的特点，即有一个顶部的反转图型，就一定有一个正好相反的底部反转图形。他们的名称虽然不相同，但原理都来自于前面K线里所说的含义。下面例举最常见的两根K线和三根K线的组合。
1、 乌云盖顶（卖出讯号）和刺透形态（买入讯号），见图9和图10。


（图9）


（图10）
乌云盖顶的含义：经过了一段时期的上涨后，人们预料到后市该有调整了，于是在第4日出现了一根中阴线，并且该阴线一举向下突破了前一天中阳线的一半以下，形成了有力的攻击，使人们担忧后市空方的继续攻势。于是，在这种预期下，后市出现了连续两天的向下调整。灰色部分就是典型的“乌云盖顶”形态，它意味着空方象乌云一样压在市场上方，它由一根中阳线、一根高开且向下穿透至前一日阳线一半以下的中阴线构成，显示了中阴线的爆发力。即使中阴线没有下插至前一根中阳线的一半，后市也往往不被看好。
刺透形态的含义：同乌云盖顶相反。但如果中阳线没有插到前一日中阴线的一半位置，则刺透形态不成立，毕竟向下溃败很容易，向上进攻则要有更多的佐证来树立信心。
看跌吞没（卖出讯号）和看涨吞没（买入讯号），见图11和图12
股票K线图基础知识
看跌吞没的含义：经过一段时期的上涨后，市场突然出现了一根中阴线，如上图的第5日，它将前一日的阳线全部吞没，给人们以巨大的反差，使人们意识到空方的咄咄攻势。于是，出于获利了结的考虑，后市开始进入盘整或溃退时期。灰色部分就是典型的“看跌吞没”形态，它意味着空方吞没多方胜利果实的巨大能量，使后市出现变局。但是，如果该图形出现在连续下跌的底部，则有可能形成“最后的吞没”，即意味着空头现在是最后的放量一跌，马上就会形成否极泰来的多头行情（前提是：被吞的是根小阴或小阳线）。
看涨吞没的含义：与看跌吞没相反。


（图11）


（图12）
顶部孕线（卖出讯号）和底部孕线（买入讯号），见图13和图14。
顶部孕线的含义：经过一段时期的上涨后，市场出现了一根中阳线，最后的猛然上涨，使得获利回吐盘开始涌现，于是在中阳线后出现了一根上下实体没有超过中阳线范围的阴线，这使人们看到了空方开始反击，于是后续抛盘接连出现，导致了慢跌之势。灰色部分就是典型的“顶部孕线”形态，这根被“孕”在前一根K线怀抱里的线，是阴是阳、有没有影线都不重要，重要的是它是否被包含在前一根K线实体内，如果是，则意味原来上涨的势头开始低头了，只愿向下而不愿向上。此外，要注意被孕的线是收在母线的中上方还是中下方，如果是收在中上方，则说明空头下跌势头不强烈，但上涨势头不及过去明显，后市有可能横向整理。
底部孕线的含义：同顶部孕线相反。


（图13）


（图14）
平顶（卖出讯号）和平底（买入讯号），见图15和图16。
平顶的含义：在连续上涨之后，市场在第5日向上摸了一下顶，被打出了一根上影线，第6日多方又尝试摸那个新高，结果又被打了回来，甚至还收了根小阴线。这意味着在新高处的抛售压力较大，两次“摸高”受挫，使后市不容乐观。注意，平顶的K线不一定是要相邻的，可以由相隔较近的K线来组成，它的意义在于为市场能否突破近期的新高提供了参考依据。
平底的含义：同平顶相反。


（图15）


（图16）
黄昏星（卖出讯号）和启明星（买进讯号），见图17和图18。
黄昏星的含义：经过一段时期的上涨后，股价有了调整的需求；于是，股价在第5日跳空冲高后遭到大量的抛盘，被打压成一根带有影线的星线，后市令人担忧；果然，第6日的一根中阴线验证了人们的预期，人们大量抛售，导致该天的阴线甚至低到了前天的开盘价，后市自然继续走低。灰色部分就是典型的“黄昏星”形态，意味着黑暗即将来临，它由一根中阳线、一根跳空高开的线星、一根切入前天阳线1/2以下的中阴线构成，它验证了高位星线将变局的可能性。注意，中间的星线可由“单根K线”中13-18里的任何一个构成，上影线越长，“摸高”后变局的可能性越大，但需要第3天来验证。
启明星的含义：同黄昏星相反。
（图17）


（图18）


顶部岛型反转（卖出讯号）和底部岛型反转（买入讯号），见图19和图20。
顶部岛型反转的含义：顶部岛型反转同黄昏星比较相似，但它先是一个跳空高开收星线，紧接着又是一个跳空低开低走（或者盘横数日后再跳空低开低走），两个跳空使上面的星成了一座孤岛，形成巨大的反差，意味着行情突转，后市不看好。注意，有时顶部的形成并不是由一根K线构成，往往是在盘横了几日后才开始向下跳空。
底部岛型反转的含义：同启明星比较相似，其含义与顶部岛型反转相反。


（图19）


（图20）
三支乌鸦（卖出讯号）和白色三兵（买入讯号），见图21和图22。
三支乌鸦的含义：当市场上升到某一阶段时，少部分人群开始获利了结，于是出现了小阴线；而后落袋为安的人越来越多，于是出现了三连阴，即三只乌鸦。它的出现，意味着趋势上升缓慢，而空头开始步步进逼。
白色三兵的含义：与三只乌鸦相反。


（图21）


（图22）
以上是14个典型的反转形态，需要注意的是，在反转形态中，顶部反转的灵验程度比底部反转要高，这是因为恐惧比贪婪更能影响人心，从而造成市场价格剧烈波动。此外，形成顶部的时候，往往会出现上涨难而下跌快的情形，因为市场要维持上涨状态，就必须不断有新买家入场，而市场如果要下跌，却可以无量下跌，形同于物体会因自身重量而加速下行。
学习是最好的投资。
笔者微信： 1940294917